华尔街见闻早餐FM-Radio 2023年11月23日

  美国经济数据好坏参半，劳动力市场保持韧性，企业投资指标不振，消费者长短期通胀预期超预期创新高。

  ，道指标普重返三个多月高位。龙头科技股涨跌各异：微软本周二度创历史上最新的记录，苹果盘中市值曾重上3万亿美元；

  。美国消费者通胀预期公布后，十年期美债收益率拉升，脱离美股盘前所创的两个月低位；美元指数加速上涨，摆脱周二所创的8月末以来低位。

  。黄金突破2000美元次日失守这一关口，告别三周高位。伦铜止步三连阳，跌落逾两月高位，伦镍跌超3%，回落至两年半新低。

  中国市场方面，北证50放量收涨超8%，成交额再创新高，深字头全天领涨，新能源股跌幅居前。美股时段，中概股指九个交易日内第七日上涨，百度财报次日涨近6%。离岸人民币跌离三个多月高位，一度失守7.17、跌超300点。

  中国央行等四部门：大力支持实施创新驱动发展的策略，把更多金融资源用于促进科学技术创新，聚焦科学技术创新的重点领域和金融服务的短板弱项，深化金融供给侧结构性改革。

  北证50指数周三大涨超8%，收复今年内跌幅，成交额131亿元再创新记录，合格投资者已达626万户；首批北交所主题基金周四解禁，两年平均收跌22.08%。

  原油神反转：OPEC+会谈推迟到下周，美油盘中跌超5%，媒体称推迟源于非洲产油国分歧、而非主要产油国，油价几乎收复失地，收跌不足1%。

  美国消费者长期通胀预期创2011年来新高，短期通胀预期创七个月新高；单周首次申请失业救济人数创五个月最大降幅；10月耐用品订单环比跌5.4%，远逊预期。

  哈马斯政治局成员称，加沙地带将于23日上午10时停火；以色列总理办公室：哈马斯将在四天停火期内释放50名人质。

  OpenAI“宫斗”大结局：前CEOAltman重返公司复职，董事会大换血，美国前财长萨默斯加入，“宫斗”发起人首席科学家出局。

  ：道指涨0.53%，标普500指数涨0.41%，纳斯达克涨0.46%。

  ：欧洲STOXX 600指数收涨0.30%。德国DAX 30指数收涨0.36%。法国CAC 40指数收涨0.43%。英国富时100指数收跌0.17%。

  ：沪指收报3043.61点，跌0.79%。深成指收报9855.66点，跌1.41%。创业板指收报1950.01点，跌1.73%。

  ：到债市尾盘，美国10年期基准国债收益率约为4.40%，日内升约1个基点；两年期美债收益率约为4.90%，日内升3个基点。

  ：WTI 1月原油期货收跌0.86%，报77.10美元/桶。布伦特1月原油期货收跌0.59%，报81.96美元/桶。COMEX 12月黄金期货收跌0.44%，报1992.80美元/盎司。伦镍收跌3.3%，伦锌、伦铅至少跌2%，伦铜、伦铝、伦锡至多跌约1.8%。

  中国央行等四部门：聚焦科学技术创新的重点领域和金融服务的短板弱项，深化金融供给侧结构性改革。四部门会议指出，要把思想和行动统一到党中央决策部署上来，深刻领会做好科技金融工作的重大意义，

  。要推动完善包括信贷、债券、股票、保险、创业投资、融资担保在内全方位、多层次的科技金融服务体系，逐步的提升金融支持科学技术创新的能力、强度和水平，为加快实现高水平科技自立自强贡献金融力量。

  中国人大网：对金融工作情况报告的意见和建议。建议提出，一些大型房企发生债务违约，不仅应当查找企业本身经营、管理的问题，也应当查找相关金融机构是不是真的存在内部管理不到位、甚至腐败的问题；继续支持化解地方融资平台债务风险，依法合规、分类实施化解存量债务风险，严控融资平台增量债务。

  中央金融委员会首次公开发声，新华社称传递的重要信息需要我们来关注。在中央金融工作会议举行之后，中央金融委员会这个新成立的党中央决策议事协调机构，首次对外公开发声，传递的重要信息需要我们来关注。会议要求，“抓紧研究出台具体政策和工作举措”，“压紧压实金融风险处置责任”，“全力推动各项任务落地见效”。

  业内人士认为，北交所主题基金作为长期投资品种，依然具有一定的投资价值，特别是随着国内长期资金市场的发展和改革深化，北交所市场的投资机会将会逐渐增加。从成立以来的表现来看，首批8只北证主题公募目前均处于亏损状态，申万宏源认为，基金预计会被净赎回，从总量来说，总减持压力并不大，但部分流动性较差的个股可能会出现冲击。北交所周三成交额131亿元再创新记录，合格投资者已达626万户。本

  ，收复今年初以来的“失地”。截至周三，北交所合格投资的人的数量相对9月1日深改19条推出以来新增近70万户。

  深圳二套首付比例下降至四成，大幅放宽普通住宅认定标准。分析指出，调整二套首付比例有利于更好满足刚性和改善性住房需求，放宽普通住宅认定标准利好总价在750万元以上的购房者。

  阿里内网披露：马云一股都没有出售，未来也会长期持有阿里股票。针对近日有传言马云抛售巨额阿里股票，阿里巴巴集团合伙人、首席人才官蒋芳周三在阿里巴巴内网发帖澄清。蒋芳还通过内网向阿里员工转达，马云坚定看好阿里，“

  Shein被曝秘密交表赴美IPO，估值或达900亿美元。基于国内一众电商巨头加速出海进程，Shein经营层面或承压，通过IPO筹集资金更好应对同业竞争，可能也是Shein选择上市的重要原因。

  OPEC+周三公布，原定11月26日本周日举行的会谈推迟四天到11月30日举行，其对媒体表示，沙特和其他OPEC+成员就产量水平进行了艰难的谈判。原油盘中加速下跌。美股盘中媒体称，

  。安哥拉和尼日利亚对话语权更大的大产油国压低其配额的做法感到不满，各方需要更多时间进行谈判。原油持续收窄多数跌幅，美油和布油都收跌不足1%。

  美国密歇根大学公布调查显示，11月美国花了钱的人未来一年的通胀预期终值为4.5%，高于持平初值的预期4.4%；花了钱的人未来五到十年的长期通胀预期终值持平初值，仍为3.2%，高于预期的3.1%。负责调查的主管Joanne Hsu评论称，

  。密歇根大学调查还显示，11月消费者信心终值超预期回升，从初值60.4%升至61.3，略高于预期的61.0，不过仍处于六个月低位，因为花了钱的人短期和长期经济前景的看法较10月恶化。消费者通胀预期公布后，美债收益率拉升，美元加速上涨，而美股反弹的势头不改。

  美国劳工部公布，上周首次申请失业救济人数较此前一周环比减少2.4万，降至20.9万，分析师预期降至22.8万；上上周持续申请救济人数降至184万，为两个月内首次单周人数减少。评论称，临近年底节日前后，申请失业救济的人数通常波动特别大，虽然最近的数据下滑，但申请救济人数的总趋势还是在上升，体现劳动力市场降温。

  美国10月耐用品订单环比大跌5.4%，远没有到达预期，运输设备领域严重拖累。飞机订单剧减和美国汽车业大罢工都构成负面冲击。评论称，10月耐用品订单超预期下降源于商用飞机预订量减少，企业设备需求减弱。这表明工厂生产将难以获得增长动力。

  以色列内阁投票同意与哈马斯达成临时停火协议。以色列总理办公室宣布，哈马斯将在四天停火期内释放50名人质。以总理：哈马斯将于23日周四释放10名以色列人质。据央视新闻，以色列总理内塔尼亚胡还称，人质交换不包括释放哈马斯武装人员，停火期间以色列国防军将继续为军事行动做好准备。

  巴菲特的伯克希尔再发日元债，日股又创新高。日经225指数本周触及1990年以来高点。

  OpenAI“宫斗”大结局：前CEO Altman重返公司复职，董事会大换血，美国前财长萨默斯加入。发起“宫斗”的首席科学家Ilya Sutskever，以及两位独立董事Tasha McCauley和Helen Toner出局。当OpenAI的影响力越发受到政府的关注，“另类”董事萨默斯的出现，能帮助OpenAI更好地构建与政府、企业和学术界之间的联系。

  巴菲特安排遗嘱，再捐8.7亿美元，并指定遗嘱执行人。巴菲特已将1600股A类股转换为240万股B类股，以便向四个家族慈善机构捐赠这批价值约8.7亿美元的伯克希尔股票。他的三个孩子是其遗嘱执行人，并将成为慈善投资基金的受托人，巴菲特99%以上的财产都将被赠与该慈善信托基金。

  国家发展改革委等五部门发布关于加快建立产品碳足迹管理体系的意见，提出加快制定产品碳足迹核算基础通用国家标准，明确核算边界、核算方法、数据质量发展要求和溯源性要求等。目标到2025年，国家层面出台50个左右重点产品碳足迹核算规则和标准，一批重点行业碳足迹背景数据库初步建成，国家产品碳标识认证制度基本建立，碳足迹核算和标识在生产、消费、贸易、金融领域的应用场景显著拓展。

  点评：长江证券表示，碳服务为双碳战略的衍生产业，包括碳核查、碳监测、碳规划、碳认证等，需求来自于碳减排方案的制定和碳项目审定(CCER、CDM)、碳排放监测等。碳咨询服务当前虽然只是在少部分领域和产品中有所应用，但随国家战略的加速推进围绕碳中和相关的服务和认证势必迎来需求的迅速增加期。

  据统计，正在举办的第21届广州国际车展上，亮相的展车达1132辆，其中至少15款为SiC(碳化硅)新车型。仰望U8、智己LS6、华为问界M9等今年下半年上市的热门SiC车型纷纷亮相，奥迪Q6 e-tron、仰望U9等尚未上市的SiC车型也悉数到场。价格这一块，多SC车型的售价在20万元至30万元区间，也有车型下探至15万元左右。

  点评：功率半导体是汽车电动化必不可少的核心器件。相较于传统硅基功率半导体器件，SiC功率器件在耐压等级、开关损耗和耐高温性方面具备明显优势，有助于实现新能源车电力电子驱动系统轻量化、高效化。东吴证券认为，2024至2025年是国产衬底厂商产业链降本、打开需求空间的关键时点。在器材端国产设计厂商持续推出导通电阻更低、性能更优的碳化硅芯片产品，有望重现国产IGBT的上车历史。

  2023年亚洲通用航空展将于11月23日至26日在珠海举行。此次航展吸引近20个国家和地区的超过140家航空及无人机产业链企业参展。eVTOL（电动垂直起降飞行器）将引领通用航空产业成为人类交通出行的“第四次革命”，本届展会相关企业将展示eVTOL技术和解决方案方面的实力，推动eVTOL应用落地。

  点评：机构觉得，eVTOL即将迎来产品需求场景拓展与验证的阶段。根据全球市场调查与研究机构MarketandMarket，2023-2030年，全球eVTOL市场规模有望从12亿美元大幅度增长至234亿美元，CAGR为52%。聚焦载客场景，在以上规模基础上，假设载客无人驾驶eVTOL占比在30%-50%区间，2030年载客无人机市场规模有望达到70.2-117亿美元。

  法国初创公司Circular日前推出了它的第一款智能戒指 Circular Ring Slim，号称是世界上迄今为止最为轻薄、功能最为强大的健康追踪器。这款智能戒指配备了红外线LED传感器、三轴加速计、表面温度传感器，可对人体7种生物特征和142种衍生状态进行监测、评估。续航方面，其单次充电之后航时为5天，充电时间为45分钟，可存储长达20天的数据。这款智能戒指将从12月15日之后开始发货，其售价为275美元。

  点评：随着5G、人工智能等技术的持续不断的发展，在全球应用和体验式消费的驱动下，智能可穿戴设备行业却快速的提升，除了常见的智能手表、智能手环、TWS 耳机等多种类型的产品外，智能眼镜、智能戒指（指环）等众多新奇、黑科技的产品如雨后春笋般涌现，成为全世界增长最快的高科技领域。

  据悉，11月21日“人形机器人标准化工作组成立大会暨标准化技术研讨会”顺利召开。本次大会中，人形机器人标准化工作组的成立，将有利于加强人形机器人领域标准研究布局，促进人形机器人产业链的发展，借力标准实现我国自主优势技术快速产业化、规模化应用。

  点评：自工信部印发《人形机器人创新发展指导意见》后，各地开始加大在人形机器人领域的创新培育力度，在人机交互、机器视觉和运动控制等方面已经取得显著成果，产业链也更完善，预计今年人形机器人的市场规模将达到200亿元。下一步，我国将坚持应用牵引、创新驱动，加强央地协同，共同培育世界级机器人产业集群和应用示范基地，预计到2025年，我国机器人产业营业收入年均增速保持在20%以上。

  吉林化纤本周发布调价函。吉林化纤旗下各品种碳纤维销售价格从即日起上调,GX400系列AA级及对应等级品:12k产品价格上调4000元/吨，25k产品价格上调2000元/吨，35k产品价格上调2000元/吨，50k产品价格上调1000元/吨。

  点评：机构觉得，涨价为行业见底信号。一种原因是碳纤维行业盈利已达到偏极限状态，根据百川盈孚数据，11月17日碳纤维行业毛利率为-3.7%，价格已不能覆盖成本；另一方面原材料丙烯腈（1吨碳纤维消耗约2吨丙烯腈）价格从三季度均价8508元/吨提升至目前1.02万/吨，成本压力继续提升。

  国家能源局近日发布《关于组织并且开展生物柴油推广应用试点示范的通知》。通知提出，通过组织并且开展生物柴油推广应用试点示范，拓展国内生物柴油的应用场景，探索建立可复制、可推广的政策体系、发展路径，逐步形成示范效应和规模效应，为继续扩大生物柴油等绿色液体燃料推广应用积累经验。

  点评：政策扶持方面，将对合乎条件的试点示范项目优先纳入制造业中长期贷款项目予以支持，并积极地推进建立生物柴油碳减排方法学，推动将生物柴油纳入国家核证自愿减排量（CCER）机制，加快实现生物柴油的绿色价值。同时，国家能源局将会同有关部门，统筹现有资金，对合乎条件的试点示范项目研究予以支持。